中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)湖南監(jiān)管局網(wǎng)站于昨日公布的行政處罰決定書(〔2020〕6號(hào))顯示，經(jīng)查明，2017年起至2018年9月30日，湖南千山制藥機(jī)械股份有限公司(“千山藥機(jī)”，股票名稱“千山退”，300216.SZ，已退市)因經(jīng)營(yíng)出現(xiàn)一系列問(wèn)題、涉嫌信息披露違法違規(guī)被監(jiān)管部門立案稽查、面臨重大債務(wù)危機(jī)、持續(xù)經(jīng)營(yíng)出現(xiàn)困難等原因，就債務(wù)重組展開(kāi)了與中國(guó)長(zhǎng)城資產(chǎn)管理股份有限公司湖南分公司的洽談，長(zhǎng)城資管湖南分公司副總經(jīng)理沈某清等人參與了該事項(xiàng)的商洽會(huì)談、協(xié)議簽署等工作。
2018年10月8日，千山藥機(jī)發(fā)布了公告，公司股票于2018年10月8日開(kāi)市起停牌。2018年10月9日，千山藥機(jī)發(fā)布“與中國(guó)長(zhǎng)城資產(chǎn)管理股份有限公司湖南省分公司簽署《綜合服務(wù)意向協(xié)議》公告”，稱擬聘請(qǐng)長(zhǎng)城資管湖南分公司作為重組的綜合服務(wù)顧問(wèn)，為千山藥機(jī)化解債務(wù)危機(jī)提供一攬子綜合服務(wù)。同日，公司股票復(fù)牌。千山藥機(jī)股價(jià)復(fù)牌后連續(xù)3個(gè)交易日漲停。
綜上，湖南證監(jiān)局判定，千山藥機(jī)聘請(qǐng)長(zhǎng)城資管湖南分公司為化解債務(wù)危機(jī)提供一攬子綜合服務(wù)的信息，屬于2005年《證券法》第七十五條第一款規(guī)定的內(nèi)幕信息，內(nèi)幕信息敏感期的起點(diǎn)不晚于2018年7月19日，終點(diǎn)為2018年10月8日。沈某清為該內(nèi)幕信息的法定知情人。
當(dāng)事人唐文波基于業(yè)務(wù)聯(lián)系認(rèn)識(shí)沈某清，在上述內(nèi)幕信息敏感期內(nèi)，唐文波與沈某清共電話聯(lián)系44次，其中，2018年8月電話聯(lián)系17次，2018年9月電話聯(lián)系27次。唐文波利用其表姐夫陳某及本人證券賬戶，在內(nèi)幕信息敏感期內(nèi)主要交易千山藥機(jī)一只股票。其中，利用陳某賬戶于2018年9月13日買入22.80萬(wàn)股，成交金額97.81萬(wàn)元;2018年9月14日買入35.34萬(wàn)股，成交金額144.69萬(wàn)元;2018年10月11日賣出58.14萬(wàn)股，成交金額303.23萬(wàn)元。經(jīng)深圳證券交易所計(jì)算，獲利60.33萬(wàn)元。利用其本人賬戶自2018年9月4日開(kāi)始，累計(jì)買入424.93萬(wàn)股，成交金額1724.08萬(wàn)元;自2018年9月7日開(kāi)始，累計(jì)賣出233.64萬(wàn)股，成交金額1018.04萬(wàn)元。在內(nèi)幕信息敏感期結(jié)束后，2018年10月11日，唐文波賣出190萬(wàn)股千山藥機(jī)，僅剩余1.29萬(wàn)股。經(jīng)深圳證券交易所計(jì)算，獲利301.91萬(wàn)元。綜上，唐文波控制“陳某”“唐文波”證券賬戶內(nèi)幕交易“千山藥機(jī)”股票合計(jì)獲利362.24萬(wàn)元。
湖南證監(jiān)局認(rèn)為，唐文波上述行為違反了2005年《證券法》第七十三條的規(guī)定，構(gòu)成了2005年《證券法》第二百零二條所述的內(nèi)幕交易行為。根據(jù)當(dāng)事人違法行為的事實(shí)、性質(zhì)、情節(jié)與社會(huì)危害程度，依據(jù)2005年《證券法》第二百零二條的規(guī)定，湖南證監(jiān)局決定對(duì)唐文波沒(méi)收違法所得362.24萬(wàn)元，并處以1086.73萬(wàn)元罰款，罰沒(méi)合計(jì)1448.98萬(wàn)元。
經(jīng)中國(guó)經(jīng)濟(jì)網(wǎng)記者查詢發(fā)現(xiàn)，千山藥機(jī)成立于2002年10月24日，注冊(cè)資本3.61億元，于2011年5月11日在深交所掛牌，截至2020年3月31日，劉祥華為第一大股東，持股4980.80萬(wàn)股，持股比例13.78%。
公司于2020年9月15日發(fā)布的《關(guān)于整理期結(jié)束及摘牌暨后續(xù)有關(guān)事項(xiàng)安排的公告》顯示，公司股票于2020年8月5日進(jìn)入退市整理期，截止2020年9月15日已滿三十個(gè)交易日，退市整理期已結(jié)束。公司股票已被深圳證券交易所決定終止上市，將在2020年9月16號(hào)被深圳證券交易所摘牌。
公司于2018年10月9日發(fā)布的《關(guān)于與中國(guó)長(zhǎng)城資產(chǎn)管理股份有限公司湖南省分公司簽署《綜合服務(wù)意向協(xié)議》的公告》顯示，公司因爆發(fā)債務(wù)危機(jī)導(dǎo)致生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)受到嚴(yán)重影響，為化解本次債務(wù)危機(jī)，擬聘請(qǐng)中國(guó)長(zhǎng)城資產(chǎn)湖南分公司作為重組的綜合服務(wù)顧問(wèn)，為公司化解債務(wù)危機(jī)提供一攬子綜合服務(wù)，協(xié)助化解債務(wù)危機(jī)，恢復(fù)正常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)并實(shí)現(xiàn)轉(zhuǎn)型升級(jí)發(fā)展，包括但不限于資產(chǎn)重組、債務(wù)重組、盈利模式重組、經(jīng)營(yíng)管理重組等。
2005年《證券法》第七十五條規(guī)定：證券交易活動(dòng)中，涉及公司的經(jīng)營(yíng)、財(cái)務(wù)或者對(duì)該公司證券的市場(chǎng)價(jià)格有重大影響的尚未公開(kāi)的信息，為內(nèi)幕信息。
下列信息皆屬內(nèi)幕信息：
(一)本法第六十七條第二款所列重大事件;
(二)公司分配股利或者增資的計(jì)劃;
(三)公司股權(quán)結(jié)構(gòu)的重大變化;
(四)公司債務(wù)擔(dān)保的重大變更;
(五)公司營(yíng)業(yè)用主要資產(chǎn)的抵押、出售或者報(bào)廢一次超過(guò)該資產(chǎn)的百分之三十;
(六)公司的董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員的行為可能依法承擔(dān)重大損害賠償責(zé)任;
(七)上市公司收購(gòu)的有關(guān)方案;
(八)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)認(rèn)定的對(duì)證券交易價(jià)格有顯著影響的其他重要信息。
2005年《證券法》第七十三條規(guī)定：禁止證券交易內(nèi)幕信息的知情人和非法獲取內(nèi)幕信息的人利用內(nèi)幕信息從事證券交易活動(dòng)。
2005年《證券法》第二百零二條規(guī)定：證券交易內(nèi)幕信息的知情人或者非法獲取內(nèi)幕信息的人，在涉及證券的發(fā)行、交易或者其他對(duì)證券的價(jià)格有重大影響的信息公開(kāi)前，買賣該證券，或者泄露該信息，或者建議他人買賣該證券的，責(zé)令依法處理非法持有的證券，沒(méi)收違法所得，并處以違法所得一倍以上五倍以下的罰款;沒(méi)有違法所得或者違法所得不足三萬(wàn)元的，處以三萬(wàn)元以上六十萬(wàn)元以下的罰款。單位從事內(nèi)幕交易的，還應(yīng)當(dāng)對(duì)直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員給予警告，并處以三萬(wàn)元以上三十萬(wàn)元以下的罰款。證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)工作人員進(jìn)行內(nèi)幕交易的，從重處罰。
以下為原文：
中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)湖南監(jiān)管局行政處罰決定書〔2020〕6號(hào)(唐文波)
當(dāng)事人：唐文波，男，1973年7月出生，住址：北京市西城區(qū)。
依據(jù)2005年修訂的《中華人民共和國(guó)證券法》(以下簡(jiǎn)稱2005年《證券法》)的有關(guān)規(guī)定，我局對(duì)唐文波內(nèi)幕交易湖南千山制藥機(jī)械股份有限公司(以下簡(jiǎn)稱千山藥機(jī))的行為進(jìn)行了立案調(diào)查、審理，并依法向當(dāng)事人告知了作出行政處罰的事實(shí)、理由、依據(jù)及當(dāng)事人依法享有的權(quán)利，應(yīng)當(dāng)事人唐文波要求，我局于2020年9月9日舉行了聽(tīng)證會(huì)，聽(tīng)取了唐文波的陳述和申辯。本案現(xiàn)已調(diào)查、審理終結(jié)。
經(jīng)查明，唐文波存在以下違法事實(shí)：
一、內(nèi)幕信息的形成和公開(kāi)過(guò)程
2017年起，千山藥機(jī)的經(jīng)營(yíng)出現(xiàn)一系列問(wèn)題，2018年千山藥機(jī)更是因涉嫌信息披露違法違規(guī)被監(jiān)管部門立案稽查，千山藥機(jī)面臨重大債務(wù)危機(jī)，持續(xù)經(jīng)營(yíng)出現(xiàn)困難。
2018年3月初，千山藥機(jī)與中國(guó)長(zhǎng)城資產(chǎn)管理股份有限公司湖南分公司(以下簡(jiǎn)稱“長(zhǎng)城資管湖南分公司”)就千山藥機(jī)債務(wù)重組進(jìn)行會(huì)談，雙方表達(dá)了合作意向，2018年3月6日，雙方就千山藥機(jī)債務(wù)危機(jī)項(xiàng)目有關(guān)信息保密事宜簽訂了保密協(xié)議，長(zhǎng)城資管湖南分公司副總經(jīng)理沈某清在保密協(xié)議用印審批單上簽字。
2018年6月7日，千山藥機(jī)2017年年報(bào)披露。2018年7月中旬，長(zhǎng)城資管湖南分公司就千山藥機(jī)項(xiàng)目開(kāi)始進(jìn)行預(yù)評(píng)估，預(yù)評(píng)估開(kāi)始時(shí)間不晚于2018年7月19日，2018年8月2日得出預(yù)評(píng)估結(jié)論。之后，長(zhǎng)城資管湖南分公司開(kāi)展了一系列實(shí)質(zhì)性推進(jìn)工作，經(jīng)辦人員向沈某清匯報(bào)了千山藥機(jī)事宜。
2018年9月25日，長(zhǎng)城資管湖南分公司對(duì)實(shí)質(zhì)性重組解決千山藥機(jī)債務(wù)危機(jī)項(xiàng)目進(jìn)行立項(xiàng)，沈某清等人在審批程序上簽字。
2018年9月30日，長(zhǎng)城資管湖南分公司跟千山藥機(jī)召開(kāi)會(huì)議，并簽署了《綜合服務(wù)意向協(xié)議》，沈某清參加了會(huì)議。
2018年10月8日，千山藥機(jī)發(fā)布了公告，公司股票于2018年10月8日開(kāi)市起停牌。
2018年10月9日，千山藥機(jī)發(fā)布“與中國(guó)長(zhǎng)城資產(chǎn)管理股份有限公司湖南省分公司簽署《綜合服務(wù)意向協(xié)議》公告”，稱擬聘請(qǐng)長(zhǎng)城資管湖南分公司作為重組的綜合服務(wù)顧問(wèn)，為千山藥機(jī)化解債務(wù)危機(jī)提供一攬子綜合服務(wù)。同日，公司股票復(fù)牌。千山藥機(jī)股價(jià)復(fù)牌后連續(xù)3個(gè)交易日漲停。
綜上所述，千山藥機(jī)聘請(qǐng)長(zhǎng)城資管湖南分公司為化解債務(wù)危機(jī)提供一攬子綜合服務(wù)的信息，屬于2005年《證券法》第七十五條第一款規(guī)定的內(nèi)幕信息，內(nèi)幕信息敏感期的起點(diǎn)不晚于2018年7月19日，終點(diǎn)為2018年10月8日。沈某清為該內(nèi)幕信息的法定知情人。
二、唐文波控制“唐文波”“陳某”證券賬戶內(nèi)幕交易“千山藥機(jī)”的情況
(一)唐文波在內(nèi)幕信息敏感期內(nèi)與沈普青存在聯(lián)絡(luò)
唐文波基于業(yè)務(wù)聯(lián)系認(rèn)識(shí)沈某清，在上述內(nèi)幕信息敏感期內(nèi)，唐文波與沈某清共電話聯(lián)系44次，其中，2018年8月電話聯(lián)系17次，2018年9月電話聯(lián)系27次。
(二)唐文波控制“陳某”賬戶交易“千山藥機(jī)”
陳某于2018年9月5日開(kāi)立證券賬戶，唐文波系陳某的表姐夫，為賬戶的實(shí)際控制人。在2018年8月15日至9月10日期間，陳某三方存管銀行收到唐文波轉(zhuǎn)入的資金共計(jì)240萬(wàn)元。
在內(nèi)幕信息敏感期內(nèi)，陳某賬戶主要交易“千山藥機(jī)”一只股票，具體情況如下：2018年9月13日買入228,000股，成交金額978,120元;2018年9月14日買入353,400股，成交金額1,446,886.92元;2018年10月11日賣出581,400股，成交金額3,032,329元。經(jīng)深圳證券交易所計(jì)算，獲利603,307.43元。
(三)唐文波利用“唐文波”賬戶交易“千山藥機(jī)”
唐文波于2009年1月22日開(kāi)立普通賬戶，于2011年8月2日開(kāi)立融資融券資金賬戶，兩個(gè)賬戶的實(shí)際控制人為唐文波。唐文波購(gòu)買千山藥機(jī)股票的資金主要是700萬(wàn)的項(xiàng)目合作資金和融資融券賬戶的資金。
在內(nèi)幕信息敏感期間，唐文波普通賬戶僅交易“千山藥機(jī)”一只股票，交易頻繁，自2018年9月4日開(kāi)始，累計(jì)買入4,249,300股，成交金額17,240,757.96元;自2018年9月7日開(kāi)始，累計(jì)賣出2,336,400股，成交金額10,180,385.62元。在內(nèi)幕信息敏感期結(jié)束后，2018年10月11日，唐文波賣出1,900,000股千山藥機(jī)，僅剩余12,900股。經(jīng)深圳證券交易所計(jì)算，獲利3,019,135.51元。
綜上，唐文波控制“陳某”“唐文波”證券賬戶內(nèi)幕交易“千山藥機(jī)”股票合計(jì)獲利3,622,442.94元。
以上事實(shí)，有相關(guān)工商登記資料、當(dāng)事人詢問(wèn)筆錄、證券賬戶資料、銀行賬戶資料、通訊記錄資料等證據(jù)證明，足以認(rèn)定。
我局認(rèn)為，上述千山藥機(jī)聘請(qǐng)長(zhǎng)城資管湖南分公司為化解債務(wù)危機(jī)提供一攬子綜合服務(wù)的信息屬于法定內(nèi)幕消息，唐文波的上述行為違反了2005年《證券法》第七十三條的規(guī)定，構(gòu)成了2005年《證券法》第二百零二條所述的內(nèi)幕交易行為。
唐文波在調(diào)查以及聽(tīng)證階段提出申辯意見(jiàn)如下：第一，當(dāng)事人與內(nèi)幕信息知情人沈某清聯(lián)系具有合理性，從未獲知千山藥機(jī)內(nèi)幕信息;第二，當(dāng)事人交易“千山藥機(jī)”股票的行為完全符合其選股邏輯和交易邏輯，與內(nèi)幕交易行為明顯不相符。
經(jīng)復(fù)核，我局認(rèn)為：
第一，在內(nèi)幕信息敏感期內(nèi)，唐文波與沈某清共電話聯(lián)系44次，頻繁聯(lián)系。
第二，唐文波交易“千山藥機(jī)”股票行為異常特征明顯,其買入千山藥機(jī)股票沒(méi)有正當(dāng)?shù)睦碛苫蛘哒?dāng)?shù)男畔?lái)源。首先，唐文波控制的陳某證券賬戶于2018年9月5日開(kāi)立，2018年8月15日至9月10日，唐文波向陳某銀行賬戶轉(zhuǎn)入240萬(wàn)元資金，集中買入千山藥機(jī)股票，交易股票單一。陳某證券賬戶的開(kāi)戶時(shí)間，資金轉(zhuǎn)入時(shí)間，股票買入時(shí)點(diǎn)與內(nèi)幕信息形成過(guò)程高度吻合。其次，唐文波證券賬戶在2018年9月4日至9月28日期間，頻繁交易千山藥機(jī)，短時(shí)間內(nèi)持倉(cāng)呈倍數(shù)增長(zhǎng)。截至2018年9月28日收盤，合計(jì)持有“千山藥機(jī)”市值占唐文波及陳某證券賬戶資產(chǎn)的66.57%。充分表明唐文波對(duì)千山藥機(jī)的買入意圖堅(jiān)決，確定性極高，且轉(zhuǎn)入資金、買入時(shí)間與內(nèi)幕信息形成過(guò)程高度吻合。
綜上，我局對(duì)唐文波的申辯意見(jiàn)不予采納。
根據(jù)當(dāng)事人違法行為的事實(shí)、性質(zhì)、情節(jié)與社會(huì)危害程度，依據(jù)2005年《證券法》第二百零二條的規(guī)定，我局決定：
對(duì)唐文波沒(méi)收違法所得3,622,442.94元，并處以10,867,328.82元罰款。
上述當(dāng)事人應(yīng)自收到本處罰決定書之日起15日內(nèi)，將罰款匯交中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)，開(kāi)戶銀行：中信銀行北京分行營(yíng)業(yè)部，賬號(hào)：7111010189800000162，由該行直接上繳國(guó)庫(kù)，并將注有當(dāng)事人名稱的付款憑證復(fù)印件送我局備案。當(dāng)事人如果對(duì)本處罰決定不服，可在收到本處罰決定書之日起60日內(nèi)向中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)申請(qǐng)行政復(fù)議，也可在收到本處罰決定書之日起6個(gè)月內(nèi)直接向有管轄權(quán)的人民法院提起行政訴訟。
湖南證監(jiān)局
2020年12月4日
關(guān)鍵詞： 千山藥機(jī)
